Vaste vs variabele rente op sparen: voor- en nadelen

Op spaargeld vindt u twee vergoedingslogica's: de vaste rente van termijndeposito's, en de variabele rente van spaarrekeningen (gereglementeerd of online). Elk heeft zijn moment.

De vaste rente

U tekent aan 3 % over 24 maanden, u krijgt 3 % gedurende 24 maanden, wat er ook gebeurt.

Voordelen: - Volledige zichtbaarheid van het rendement op vervaldag - Bescherming als de rentes na uw inschrijving dalen - Eenvoudige berekening en opvolging

Nadelen: - Het geld is vastgezet - Als de rentes stijgen, blijft u vastzitten aan de oorspronkelijke rente - Vervroegde opname wordt bestraft, wanneer ze al mogelijk is

De variabele rente

De rente kan op elk moment evolueren, zowel opwaarts als neerwaarts, afhankelijk van het beleid van de bank en van de evolutie van de ECB-beleidsrentes.

Voordelen: - Het geld blijft beschikbaar - U profiteert van een rentestijging - Geen looptijdverbintenis

Nadelen: - Geen enkele garantie op toekomstig rendement - Banken verlagen de rentes vaak stilletjes wanneer de ECB versoepelt - De echte rente hangt af van de basisrente en de getrouwheidspremie (12 maanden) op gereglementeerde rekeningen

Hoe kiezen volgens de ECB-cyclus

De meest nuttige redenering:

• Als de ECB de rentes aan het verlagen is of dat op het punt staat te doen, beschermt een lange vaste rente uw rendement.
• Als de ECB de rentes aan het optrekken is, is een variabele rente of een korte deposito interessanter, omdat u opnieuw kunt intekenen tegen een hogere rente.
• In een onzekere cyclus lost het spreiden (zie ons artikel over laddering) het dilemma op.

Het beste van twee werelden

In de praktijk zouden de meeste Belgische spaarders er baat bij hebben te combineren:

• Een spaarrekening met goede rente voor de liquiditeit en om eventuele stijgingen op te vangen.
• Eén of twee termijndeposito's om een deel van het rendement over de looptijd vast te zetten.

Het is geen binaire keuze, het is een dosering.